Рейтинг инвестиционных инструментов – Все инвестиции в одном рейтинге   
           

Зачем трейдеру технический анализ и как это работает

Зачем трейдеру технический анализ и как это работает

Технический анализ изучает движения массовой психологии на финансовом рынке. Каждые торги являются битвой между «быками», получающими прибыль от роста цен, и «медведями», получающими ее от их падения. Цель технического анализа состоит в том, чтобы узнать сравнительную силу обеих групп и поставить на победителя», - писал в своей книге Александр Элдер.

Стоит отметить, что у теханализа существуют как сторонники, так и критики, которые не верят в эффективность этого метода. К ним относится известный инвестор Уоррен Баффет. «Я понял, что технический анализ не работает, когда перевернул графики цен вверх ногами и получил тот же самый результат», - заявил он. Однако, несмотря на всю критику, использование теханализа в качестве дополнительного инструмента для выбора точки открытия и закрытия позиции, является незаменимым методом.

Первыми пользоваться ТА начали японские торговцы рисом, которые по графикам пытались спрогнозировать будущее поведение цен на рис. Интерес европейских и американских инвесторов к техническому анализу был подогрет рядом публикаций Чарльза Доу. А уже в XX веке бурное развитие вычислительной техники способствовало усовершенствованию инструментов и методов анализа и сделало ТА основным инструментом спекулянтов и краткосрочных инвесторов.

Что такое технический анализ?

Технический анализ – это изучение данных по изменению цен и статистических индикаторов, которые формируются рыночной активностью. Рынок наглядно иллюстрирует потоки предложения и спроса, которые отражают надежды и мнения людей и формируют их поведение и менталитет. Исходя из этого, технический анализ должен использовать ценовые колебания и сигналы индикаторов, подразумевая, что их движения будут повторяться в будущем.

Эта теория основана на том, что человеку присуще определенное поведение, которое, хотя и изменяется со временем, все же базово остается одинаковым. Технические аналитики, прежде всего, ориентируются на так называемое «стадное чувство» и на то, как оно влияет на человека.

Британский финансовый обозреватель Дэвид Торп выделяет три важных момента про технический анализ:

Исторические повторения

Американский писатель Марк Твен как-то сказал: «История никогда не повторяет самая себя, в лучшем случае она рифмуется». Это утверждение верно для технического анализа. Несмотря на то, что ТА основан на использовании повторяющихся моделей, не может быть такого, чтобы они совпадали на 100%. Все мы знаем, что не бывает одинаковых пары глаз или пары рук – все они похожи, однако всегда имеют отличия. То же самое можно сказать и про ценовые модели и значения индикаторов: они никогда не одинаковы, однако достаточно похожи, чтобы их можно было классифицировать и составить прогноз, куда цены пойдут в следующий раз.

Рыночная реакция на фундаментальные новости может быть непредсказуемой и жесткой, в результате чего колебания цен только добавляют очков техническому анализу.

Предсказания в теханализе являются самореализацией

Одним из главных споров по поводу теханализа является то, что он является «самосбывающимся пророчеством». То есть, если достаточно много людей используют ТА для торговли, то это будет влиять на то, куда пойдут цены. На самом деле влияние использования ТА на фондовый рынок существует, однако это не может гарантировать, что этот метод хорош или плох. В реальности же существует золотая середина: трейдеру необходимо знать ценовые модели, технические индикаторы и иметь практический опыт торговли. Тогда он будет успешен и получит прибыль.

Рыночная психология и «стадное» чувство

Если не брать в расчет теорию, что теханализ – это самосбывающееся пророчество, то можно проанализировать ТА со стороны рыночной психологии, или «стадного» чувства. Технический анализ нужен для того, чтобы определить эту психологию и воспроизвести ее в виде моделей и индикаторов. После этого можно уже использовать эти закономерности для прогнозирования будущих движений цен.

Технические индикаторы

Большая часть индикаторов для теханализа рассчитывается на основе данных по какому-либо одному инструменту, однако существуют и рыночные индикаторы, оценивающие динамику рынка в целом. Наиболее популярными техническими индикаторами являются Индекс относительной силы (RSI), Индикатор MACD, скользящие средние, стохастический осциллятор, Линии Боллинджера, уровни Фибоначчи и др.

Отдельным инструментом теханализа являются представление графика в формате «японских свечей». Это вид интервального графика и одновременно технический индикатор, так как свечные формации можно использовать для анализа. В настоящее время «японские свечи» являются одним из самых распространенных методов отображения рыночных данных среди трейдеров. Они отражают не только цену, но и ее волатильность. Кроме того, свечи могут подсказать наиболее вероятное направление движения цены.

Существует множество различных видов свечей, каждому из которых отведено определенное название. Анализируя формы свечей, можно понять динамику рынка. Вот некоторые из них: «Молот», «Белый волчок», «Доджи», «Доджи-надгробие» и так далее. Сочетания нескольких свечей образуют свечные модели. Наиболее важные: «Утренняя звезда», «Харами», «Пинцет», а также модели поглощения.

Помимо трендов в техническом анализе рассматриваются и анализируются так называемые паттерны — типовые рисунки, «фигуры», формирующиеся на графиках. Наиболее известными являются «Флаг», «Двойная вершина/дно» и т.д. Разновидностью тройной вершины является фигура «Голова и плечи», у которой первая и третья вершины ниже второй. Также существует достаточно большое разнообразие различных треугольников. Отдельная история – это «Волновая теория Эллиотта».

Теханализ и таймфреймы

Теханализ может использовать различные временные интервалы. Главным выводом является то, что наиболее значительные ценовые модели и индикаторы проявляются на более долгосрочных таймфреймах. Например, на дневных или недельных графиках. Решать, какой таймфрейм использовать, – дело каждого трейдера в зависимости от его задач и способностей.

Использование теханализа

Если вы используете ТА для составления торговой системы, то вы должны помнить, что он фокусируется на том, чтобы предсказывать будущее, основываясь на наблюдениях за прошлым. Однако самым эффективным применением для ТА является определение точек входа в рынок и выхода. При занятии техническим анализом вы можете ошибаться, однако на своих ошибках учатся, и в дальнейшем при принятии решений вы будете более терпеливо ждать сигналов для входа или выхода из бумаг.

Если задать вопрос: кому больше подходит теханализ – инвесторам или спекулянтам, то однозначного ответа тут нет. Конечно, наиболее частым применением теханализа является внутридневная торговля, что больше подходит для краткосрочных трейдеров, однако и долгосрочные инвесторы могут оценивать перспективы той или иной бумаги на больших таймфреймах.

С точки зрения аналитика, доход может быть получен на любом рынке, если верно распознать тренд и открыть позицию в направлении тренда, а затем вовремя закрыть торговую позицию. Так, если цена упала до важного «железного» уровня поддержки, надо пользоваться случаем и открывать позицию на покупку, а если цена выросла до уровня сопротивления и развернулась — открывать позицию на продажу. Возможен также учёт объёмов торгов.

Программное обеспечение

Проводить технический анализ той или иной бумаги можно в торговом терминале, например Quik или Metatrader, где есть стандартный набор индикаторов и инструментов. Также сервисы технического анализа можно найти на веб-сайте БКС-Экспресс или отдельных информационных порталах. В основном эти сервисы являются бесплатными, что подойдет начинающим трейдерам.

Также новичкам можно ознакомиться со специализированной литературой по теханализу. В частности, можно порекомендовать такие книги, как «Технический анализ. Полный курс» Джека Швагера, «Малая энциклопедия трейдера» Эрика Наймана, «Японские свечи: графический анализ финансовых рынков» Стива Нисона, «Межрыночный технический анализ» Джона Мэрфи, «Энциклопедия технических индикаторов рынка» Колби Роберта, «Полный курс по закону волн Эллиотта» Альфреда Фроста и Роберта Пректера.

Вывод

Технический анализ является в настоящее время одним из самых востребованных инструментов на финансовых рынках, который позволяет трейдерам отслеживать движения на рынке ценных бумаг и прогнозировать колебания цен для правильных торговых решений. Тем не менее, не стоит полагаться только лишь на технический анализ. Оптимально комбинировать его с фундаментальным – тогда вы получите наиболее полную картину и будете успешно торговать на фондовом рынке.


Ссылка на источник  
Сайты помогающие в трейдинге

Скринеры, отчеты, IPO календарь, сплиты, новостные порталы...

Дивидендные акции в инвестиционном портфеле

Большие преимущества и скрытые ловушки дивидендных акций...

Акции

Акция - эмиссионная ценная бумага, закрепляющая права ее владельца (акционера) на получение части прибыли акционерного общества в виде дивидендов и на часть имущества, остающегося после его ликвидации. Покупать и продавать акции на фондовом рынке частное лицо имеет право только через брокера.

Индекс Инвестиционного Интереса: 8.5


12 июля, 2017 Открытие Брокер подвёл итоги управления модельными портфелями

10 июля, 2017 S&P не ожидает до 2018 года ужесточения санкций против России

10 июля, 2017 Samsung может впервые обойти Apple по прибыли




Самые перспективные акции на 2018 год Самые перспективные акции на 2018 год
Финансовые прогнозы и аналитика
CryptA Capital — новый инструмент для инвестиций в криптовалютыCryptA Capital — новый инструмент для инвестиций в криптовалюты
Финансовые статьи
Справедливое ICOСправедливое ICO
Финансовые статьи
Сколько стоит отдых на яхтеСколько стоит отдых на яхте
Финансовые статьи
Лучшие ПАММ-счета в июне
Финансовые статьи
Глава цифрового банка WB21 в России: «Мы поддерживаем криптовалюты» Глава цифрового банка WB21 в России: «Мы поддерживаем криптовалюты»
Инвестиционный взгляд эксперта
Обзор инвестиционных прогнозов экспертов за первое полугодие 2017 г.Обзор инвестиционных прогнозов экспертов за первое полугодие 2017 г.
Топ 10 инвестиций
Обзор инвестиционных идей июня 2017 г.Обзор инвестиционных идей июня 2017 г.
Топ 10 инвестиций
ТОП 10 инвестиций июня 2017ТОП 10 инвестиций июня 2017
Топ 10 инвестиций
Инвестиции в жилую недвижимость России: быть или не быть?Инвестиции в жилую недвижимость России: быть или не быть?
Финансовые статьи
Автомобили, яхты, самолеты
Акции
Банковские депозиты
Бинарные опционы
Биткоин
Венчурные инвестиции
Деривативы
Доверительное управление
Драгоценные камни
Драгоценные металлы
Здоровье
Индивидуальный инвестиционный счет (ИИС)
Искусство, антиквариат
Металлы
Накопительные программы
Наличные деньги
Недвижимость
Необычные инвестиции
Нефть, газ, сырье
Облигации
Образование
ПАММ счета
ПИФы
Сельхоз продукция
Ставки на спорт
Структурные ноты
Форекс
Фьючерсы на индексы
Хедж-фонды
Шоу бизнес


Поделиться материалом: