Рейтинг инвестиционных инструментов – Все инвестиции в одном рейтинге   
Воскресенье, 16 июня
Медиа партнеры и спонсоры
           


Форекс прогноз на ноябрь 2018 г.

1 ноября, 2018

Ситуация на мировом фондовом рынке и перспективы денежно-кредитной политики ФРС и ЕЦБ будут основными темами в ноябре


Октябрь оказался весьма насыщенным на значимые события, которые в свою очередь стали причиной усиления волатильности на мировых финансовых рынках. Инвесторы продолжали следить за торговым противостоянием между США и Китаем, признаков ослабления которого не наблюдалось. Кроме того, в фокусе внимания находилась денежно-кредитная политика мировых Центробанков. Важной темой октября также были очередные переговоры по выходу Британии из состава ЕС, которые, однако, завершились безрезультатно. Внимание инвесторов также было обращено на сезон корпоративной отчетности за 3-й квартал, который оказал значительное давление на фондовые рынки. Помимо этого, в фокусе находилась ситуация на сырьевом рынке. Итогом октября стало умеренное укрепление доллара США, масштабный обвал фондовых индексов США, существенное снижение стоимости нефти, и значительный рост котировок золота.

Рис. 1 Индекс доллара США (источник: marketwatch.com)

Возвращаясь к теме торговых отношений между США и Китаем, стоит подчеркнуть, что они оставались напряженными. Более того, ресурс Axios сообщил, что у президента США Трампа даже нет планов, направленных на снижение напряженности по торговому вопросу, а рассматривается лишь усиление давления. Таким образом, от встречи лидеров двух стран, которая запланирована 29 ноября на саммите G20, навряд ли стоит ожидать существенного прорыва. Между тем, в конце месяца Bloomberg, ссылаясь на три источника, сообщило, что США готовятся объявить к началу декабря тарифы на весь оставшийся китайский импорт, если переговоры между Трампом и Си на саммите G20 провалятся. Новый перечень тарифов будет составлен на оставшиеся $257 млрд. товаров, еще не охваченных тарифами, и после 60-дневного периода общественного обсуждения они вступят в силу в начале февраля, когда Китай празднует Новый год по лунному календарю.

Что касается денежно-кредитной политики Центробанков, в октябре состоялись заседания Резервного банка Австралии (РБА), Банка Канады, Европейского центрального банка (ЕЦБ), и Банка Японии. Как и ожидалось, РБА оставил ставку на уровне 1,5% и просигнализировал, что не будет менять параметры денежно-кредитной политики еще некоторое время. Между тем, в РБА сообщили, что их сильно беспокоит слабый рост зарплат и высокий уровень задолженности, что создает угрозу для расходов потребителей и может замедлить рост экономики. Впрочем, РБА пока ожидает, что в этом и в 2019 году рост ВВП превысит 3%, а уровень безработицы упадет до 5%. В целом, сопроводительное заявление РБА не сильно отличалось от предыдущего: Что касается пары AUD/USD, с начала месяца она упала примерно 1,7% после повышения на 0,54% в сентябре.

Рис. 2 Валютная пара AUD/USD (источник: TeleTrade)

Следующим было заседание Банка Канады, по итогам которого ЦБ ожидаемо повысил процентную ставку на 0,25%, до 1,75%. Повышение ставки свидетельствует о росте уверенности регулятора в перспективах экономики Канады. В заявлении Банка отмечалось, что для достижения в долгосрочной перспективе целевого уровня инфляции в 2% ключевую ставку необходимо повысить до нейтрального уровня, который, по оценкам, находится между 2,5% и 3,5%. Между тем, ЦБ отказался от прежних формулировок относительно плавного повышения ставки, и сообщил, что будет определять дальнейшие темпы повышения ставки с учетом корректировки экономики под более высокие ставки, уровня задолженности домохозяйств, а также тенденций в мировой торговой политике. Если говорить о реакции канадского доллара на итоги встречи, он резко укрепился. Однако, текущий месяц пара USD/CAD готовится завершить с повышением на 1,65%.

Рис. 3 Валютная пара USD/CAD (источник: TeleTrade)

Заседание ЕЦБ также не преподнесло сюрпризов. Европейский Центробанк оставил ставку по депозитам на уровне -0,40%, а ставку рефинансирования на уровне 0,0% ЕЦБ подтвердил, что планирует сворачивать свою мягкую денежно-кредитную политику в этом году, несмотря на растущие риски. В заявлении было сказано, что Банк планирует завершить программу покупки облигаций на сумму 2,5 трлн. евро в конце декабря 2018 года. ЕЦБ указал, что ставки, вероятно, будут оставаться на нынешних уровнях как минимум до конца лета 2019 года. Между тем, в ходе пресс-конференции глава ЕЦБ Драги предупредил, что валютный союз остается неустойчивым. "Трудно оценить серьезность рисков, влияющих на еврозону. Один из этих рисков - желание Италии принять дефицит бюджета, не получивший одобрение Еврокомиссии", - отметил Драги. Среди других факторов, вызывающих беспокойство ЕЦБ, Драги назвал неопределенность ситуации с Брекзитом и напряженность в международной торговле. В целом, итоги заседания ЕЦБ негативно отразились на курсе евро, при этом с начала октября пара EUR/USD снизилась на 2,3%.

Рис. 4 Валютная пара EUR/USD (источник: TeleTrade)

Последним в этом месяце состоялось заседание Банка Японии. Как и широко ожидалось, ЦБ оставил учетную ставку на уровне -0,10%, ожидаемые темпы увеличения денежной базы – на уровне близком к 80 трлн. в год, и целевой показатель доходности 10-летний казначейских облигаций на уровне около 0% Впрочем, Банк Японии немного усилил риторику, заявляя о возможном побочном воздействии низких процентных ставок на банковский сектор. "Необходимо уделять пристальное внимание дальнейшим изменениям таких рисков, хотя обеспокоенность пока несущественна", - сказано в докладе Банка. В ежеквартальном отчете ЦБ сократил основной прогноз потребительской инфляции на 2018/19 годы до 0,9% против 1,1% в июле, а на 2019/20 годы - до 1,4% против 1,5% ранее. Средний показатель ИПЦ за 2000/21 годы также сократился с 1,6% до 1,5%. Средний прогноз реального ВВП на 2018/19 финансовый год составил 1,4% против 1,5% в июле. Прогноз реального ВВП на 2019/20 годы остался без изменений, на уровне 0,8%. Если подводить итоги месяца на валютном рынке, пара USD/JPY опустилась примерно на 0,4%.

Рис. 5 Валютная пара USD/JPY (источник: TeleTrade)

Важной темой октября также были переговоры по выходу Британии из состава ЕС, которые продолжали оставаться источников неопределенности. В начале месяца появились сообщения о том, что Великобритания намерена предложить ЕС компромиссный план по выходу из состава ЕС. Согласно информации СМИ, предложение кабинета Терезы Мэй касается границы между республикой Ирландия и Северной Ирландией. В частности, речь идет о том, что Лондон согласиться на установление упрощенного таможенного контроля между двумя регионами, а взамен хотел бы получить сохранение общего таможенного режима с ЕС. Вскоре агентство Reuters, ссылаясь на анонимные источники, сообщило, что представители ЕС посчитали, что новые предложения Британии по ирландской границе являются шагом в правильном направлении и делают возможным достижение компромисса. Кроме того, СМИ заявили, что Великобритания может присоединиться к Таможенному союзу в рамках Европейского Союза, при этом Ирландия и ЕС приветствовали такое предложение. Позднее дипломаты заявили, что ЕС и Британии достигли прогресса в переговорах по Брекзиту, и добавили, что "условия развода" могут быть утверждены к середине октября. Главный переговорщик по Брекзиту от ЕС Барнье также указал, что 80-85% соглашения по Брекзиту согласовано, и подчеркнул, что сделка может быть заключена к 17 октября. Тем временем, Еврокомиссии заявила, что "прорыва в вопросе сделки по Брекзиту пока нет". Пресс-секретарь Еврокомиссии Схинас отметил, что проводятся интенсивные технические переговоры по сделке, однако пока договоренность не достигнута. В свою очередь, пресс-секретарь Мэй, заявил, что переговорщикам еще только предстоит прийти к консенсусу по ряду вопросов, включая ирландскую границу. Очередную порцию негатива внесли сообщения о том, что Тереза Мэй не согласится на постоянное членство Британии в таможенном союзе. Затем рынок взбудоражила новость о том, что стороны решили приостановить переговоры до 17 октября, когда в Брюсселе намечался саммит ЕС. Многие ожидали, что Лондон и Брюссель достигнут большего прогресса до начала саммита, но нежелание идти на уступки в вопросе ирландской границы не позволило сторонам продвинуться в переговорах дальше. В итоге шансы упорядоченного выхода снизились, а участники рынков сфокусировались на саммите ЕС. Однако, на саммите стороны не сумели достигнуть прорыва. Более того, представители ЕС и Великобритании не сумели даже достигнуть договоренности о дате проведения следующего внеочередного саммита, который ранее предполагалось провести 17-18 ноября. Некоторые европейские чиновники заявили, что ЕС продолжает готовиться к выходу Великобритании из союза без соглашения. Между тем, глава Еврокомиссии Юнкер сообщил, что в рамках Брекзита возможно продление переходного периода. Затем в фокусе оказались сообщения Bloomberg о том, что Мэй готова отказаться от одного из ключевых требований, чтобы решить проблему ирландской границы и расчистить путь к сделке по Брекзиту. В свою очередь RTЕ News заявило, что власти ЕС намереваются сделать премьеру Мэй щедрое предложение, нацеленное на решение проблемы ирландской границы. В его рамках может быть заключено соглашение, позволяющее всей Британии остаться в составе таможенного союза, однако такое предложение будет обсуждаться отдельно от соглашения по Брекзиту, в качестве отдельного договора. Вскоре пресс-секретарь Мэй, отвечая на предложение, сказал, что любые обстоятельства, при которых Северная Ирландия может оказаться в отдельном от Великобритании таможенном договоре, недопустимы. Между тем, представитель ЕС Туск заявил, что "британцы на 100% несут ответственность за проблему с ирландской границей и нет гарантии, что удастся избежать "жесткой границы". Министр финансов Ирландии, в свою очередь, заявил, что договоренность по Брекзиту остается основным сценарием. Канцлер Германии Меркель также сообщила, что "мы хотим, чтобы по Брекзиту была достигнута договоренность и процесс выхода Британии из ЕС был упорядоченным". Если говорить о реакции фунта на неопределенность вокруг Брекзита, с начала месяца пара GBP/USD упала примерно на 2,5%, обновив 2-месячный минимум.

Рис. 6 Валютная пара GBP/USD (источник: TeleTrade)

Внимание инвесторов также было приковано к сезону корпоративной отчетности за 3-й квартал. Согласно последним данным FactSet, 48% компаний, входящих в состав индекса S&P 500, опубликовали фактические результаты за третий квартал 2018 года. Компании опережают последние средние показатели по прибыли, в то время как выручка находится в соответствии с последними средними показателями. Что касается прибыли, доля компаний, сообщающих о фактической прибыли на акцию (EPS) выше оценок (77%) находится выше пятилетнего среднего уровня. В целом, компании сообщают о доходах, которые на 6,5% выше оценок, что также выше среднего показателя за пять лет. С точки зрения продаж, доля компаний, сообщающих о продажам выше оценок (59%) равна пятилетнему среднему показателю. В целом, компании сообщают о продажах, которые на 0,8% выше оценок, что немного выше среднего показателя за пять лет. Тем не менее, в целом неплохие финансовые отчеты не сумели предотвратить дальнейший обвал фондового рынка США, первоначально вызванный ростом доходности гособлигаций США до максимального уровня с 2011 года, а также опасениями относительно негативного влияния торговой войны между США и Китаем на доходности корпораций. Дополнительное давление на рынок оказал серьезный спад акции интернет-компаний и технологических фирм. В целом, текущий откат американских фондовых индексов является одним из сильнейших за многие годы.

Рис. 7 Графики индексов Dow Jones, NASDAQ и S&P500  (источник: bloomberg.com/markets/stocks)

Если говорить о ситуации на сырьевом рынке, в октябре золото подорожало примерно на 2,8%, зафиксировав крупнейшее месячное повышение с августа 2017 года. Драйвером этому было усиление спроса на золото в качестве актива-убежища на фоне распродаж на фондовых рынкам и усиления напряженности между западными державами и Саудовской Аравией. Поддержку золоту также оказали заявления МВФ о том, что риски для мировой финансовой системы, которые усилились за последние шесть месяцев, могут резко возрасти, если давление на развивающихся рынках обострится или ухудшатся глобальные торговые отношения Кроме того, спрос на драгметалл увеличился после того, как цены поднялись выше 100-дневной скользящей средней.

Рис. 8 График золота (источник:TeleTrade)

Что касается нефти, с начала месяца котировки марки WTI рухнули на 9,4%, в то время как нефть марки Brent подешевела на 7,8%. Давление на рынок оказывало укрепление американской валюты, снижение прогнозов МВФ по глобальному росту, и ухудшение настроений инвесторов на фоне обвала мировых фондовых рынков. Распродажи нефти также были вызваны заявлениями Саудовской Аравии о том, что при необходимости она может поставлять больше сырой нефти. Это обнадежило инвесторов в преддверии санкций США в отношении экспорта нефти Ирана, которые вступают в силу 4 ноября. Ранее Вашингтон сказал, что хочет остановить весь экспорт топлива Тегерана, но другие производители нефти добывают больше, чтобы заполнить любые пробелы в поставках. Главный исполнительный директор Saudi Aramco сказал, что королевству потребуется всего три месяца, чтобы достичь максимальной производственной мощности в 12 млн. баррелей в сутки, если это будет необходимо. Помимо этого, министр энергетики России Новак отметил, что у России нет причин замораживать или сокращать объемы добычи нефти, добавив, что существуют риски того, что мировые нефтяные рынки могут столкнуться с дефицитом.

Рис. 9 График нефти марки WTI (источник:TeleTrade)

За исключением среднесрочных выборов в США, ноябрь обещает быть относительно спокойным. Напомним, 6 ноября в США пройдут выборы в Конгресс и Сенат. Эти выборы особенно важны, поскольку они состоятся через два года после победы Трампа. Результаты голосования станут первой проверкой отношения общественности к деятельности Республиканской партии и действующего президента США. Опросы указывают, что республиканцы, как ожидается, выиграют большинство в Сенате, но незначительно будет расколота Палата представителей, так как демократы проведут своих представителей в Конгресс на несколько мест. Кроме того, в ноябре участники рынка будут постепенно готовится к декабрьским заседаниям ФРС и ЕЦБ, анализируя поступающие статданные и заявления представителей ЦБ в попытке получить новые подсказки.


Ссылка на источник   Форекс
Форекс

Добрый день! я клиент GlobalFx, также я сотрудничаю с МФЦ ( Международный финансовый центр - организация представляющая GlobalFx в Москве, менеджеры этой фирмы рекомендовали мне открыть счет в GlobalFx - это было условие того что мне будет оказывается поддержка и предоставляться торговые сигналы. Также я подключил сервис копирования сделок. Сначала я торговал успешно а потом решил вывести средства, и подал заявку на вывод. После открытия заявки система копирования открыла сделку, занимающую всю свободную маржу, и заявка на вывод была отменена. Сейчас на моем счету нет свободных средств и висит убыточная сделка на 700 долларов. Международный финансовый центр и GlobalFx обманывают клиентов и не дают вывести деньги, блокируя счет автоматически открытой сделкой которая занимает все свободные средства. Кроме этого нет технической возможности быстро отписаться от сервиса копирования сделок - отключение в течении 2 недель. Нет возможности заблокировать счет для открытия новых сделок. Даже если я сейчас закрою убыточную сделку нет гарантии что снова не откроется такая же. Техподдержка перестала отвечать на звонки вечером 10.06.19 и не отвечает до сих пор, хотя заявлена поддержка 24х5. Я не рекомендую этого брокера

Форекс

MaxiMarkets использует хитрые планы по обману трейдеров. Обманщиков хватает везде, и Форекс не исключение. Сегодня мы расскажем немного о деятельности компании MaxiMarkets, которая заинтересовала команду ***. Все началось с того, что пользователи начали писать о случаях мошенничества касательно этого брокера. Все бы ничего, но жалобы учащались, поэтому *** решила разобраться в происходящем.
Начнем, пожалуй, с регистрации МаксиМаркетс. На официальном сайте брокера есть сертификат, который якобы подтверждает факт того, что компания зарегистрирована на Агильи и регулируется местной финансовой комиссией. Команда *** решила проверить действительность этого документа, но на сайте регулятора увидели письмо, в котором комиссия указывает на то, что не связана с MaxiMarkets и называет его мошенником. Этого хватает, чтобы узнать каким на самом деле брокером является МаксиМаркетс и какие цели преследует. Проанализировав пользовательское соглашение, можно узнать много всего интересного. В целом, большинство своих уловок компании прячут именно там. Поэтому настоятельно рекомендуем изучать документацию с брокером перед тем, как придёте к подписанию. Так, эта компания указывает на то, что может изменять условия соглашения без предупреждения своих клиентов. Брокер может самостоятельно выставлять Трейд Аут, закрывать сделки и прочее. Все это подтверждает, что брокер не выводит сделки на рынок, а просто заигрывает со своими клиентами, пока ему это выгодно. Как рассказывают в своих комментариях о брокере клиенты, заканчивается все очень печально. Деньги не выводятся, и клиент остается с пустыми карманами. MaxiMarkets получает слитые депозиты, оставляя трейдеров ни с чем. Поэтому *** не рекомендует выбирать для торговли эту компанию, так как это чревато большими денежными потерями.

Форекс

Добропорядочных компаний много а мошенников ещё больше, Maximarkets выбрал лёгкий путь примкнув к последним, на этом он и погорел. Работая по старой схеме - "убыток клиента это прибыль брокера". Проще говоря рынка как такового нет, он у фирмы искусственный деньги никуда не выводятся, а трейдер видит обычную симуляцию рынка сгенерированную (не настоящую Карл!) на самом сайте. Maximarkets дает возможность заработать дорогим пользователям абсолютно ничего, разве что головную боль которая появится после обмана, ведь сейчас много обманутых ломает мозг, как же сделать чарджбэк и побыстрее! Прикрываясь ксероксом из официального сайта финансовой комиссии на Ангиллах они стараются надуть невнимательных а также доверчивых людей. Островок этот дерзкий поступок оставить без внимания не смог, он серьезно отнесся к таким выкрутасам Maximarkets официально опровергнув их лицензию. Будьте осторожны, всегда думайте головой!

Форекс

Рубль с начала года укрепился более чем на 9% к доллару. В ближайшей перспективе рублевые активы, в частности, российские гособлигации, могут продолжить рост. В то же время, текущая крепость рубля - хороший момент задуматься о валютной структуре портфеля.

Форекс

Фунт будет стабильным до октября! В течение прошлого года волатильность курса британского фунта сделала его подарком для трейдеров. Неопределенность в переговорах о Brexit привела к сильным движениям цены то в одном, то в другом направлении. К сожалению, большинство аналитиков считают, что волатильность в этом году будет намного ниже, а значительных колебаний можно будет ждать только в конце года. Первый раунд переговоров в Брексите между ЕС и Великобританией остался в прошлом, начался второй этап, основной темой которого являются торговые соглашения, а именно вопрос о том, останется ли Великобритания в рамках единого рынка или выберет жесткий Brexit и покинет блок без сделки. Переговоры, вероятно, продолжатся до октября, пока не будет принято окончательное решение, а тем временем, согласно прогнозам, фунт останется относительно стабильным. «Следующий крайний срок, который в настоящее время обсуждается, только в октябре, когда есть надежда, что стороны придут к соглашению относительно торгового соглашения. Поскольку в отношении Брекзит не стоит ждать каких-то серьезных изменений, а дальнейшее повышение ставки Банком Англии в ближайшие месяцы маловероятно из-за относительно слабых экономических прогнозов, курсы GBP в основном определяются внешними факторами», говорит Эстер Райхельт, аналитик Commerzbank. Фунт подскочил на 10 процентов по отношению к доллару США в 2017 году, но большинство прогнозирует, что в конце года британская валюта будет близка к текущим уровням против американской.

Форекс

Если вас интересует динамика пары EUR / USD, нужно тщательно следить за изменением денежно-кредитной политики в 2018 году. В декабре Федеральный резерв повысил процентные ставки в пятый раз в этом цикле и со стабильной скорее ястребиной позицией ФРС, еще три или даже четыре повышения ставок выглядят вполне вероятными в 2018 году. Между тем, ЕЦБ все еще на несколько лет отстает от темпов нормализации ФРС; даже если центральные банкиры во Франкфурте прекратят покупки активов в сентябре, как планировалось в настоящее время, они по-прежнему должны ориентироваться на отрицательную 0,47% депозитов и отрицательную ссуду для Греции в этом году. Считаю, что единая валюта к концу года вырастет до 1,25 или 1,30 против доллара США, чему будет способствовать ускорение экономического роста в еврозоне и прекращение программы количественного смягчения ЕЦБ.



ТОП 10 инвестиций мая 2019ТОП 10 инвестиций мая 2019
Топ 10 инвестиций
Суть подхода и критерии отбора акцийСуть подхода и критерии отбора акций
Финансовые статьи
ТОП 10 инвестиций апреля 2019ТОП 10 инвестиций апреля 2019
Топ 10 инвестиций
ТОП 20: лучшие акции 2019 года к 1 маяТОП 20: лучшие акции 2019 года к 1 мая
Топ 10 инвестиций
IEO, следующий эволюционный шаг после ICOIEO, следующий эволюционный шаг после ICO
Финансовые статьи
Форум «День регионов Российской Федерации» в ВенеФорум «День регионов Российской Федерации» в Вене
World Investment News
ТОП 10 инвестиций марта 2019ТОП 10 инвестиций марта 2019
Топ 10 инвестиций
20 событий для блокчейн инвесторов, которые нельзя пропустить в 2019 году20 событий для блокчейн инвесторов, которые нельзя пропустить в 2019 году
Топ 10 инвестиций
ТОП 10 акций для инвестиций в блокчейн в 2019 годуТОП 10 акций для инвестиций в блокчейн в 2019 году
Топ 10 инвестиций
Обзор инвест прогнозов на 2019 год Обзор инвест прогнозов на 2019 год
Топ 10 инвестиций
ICO
Автомобили, яхты, самолеты
Акции
Банковские депозиты
Бинарные опционы
Биткоин
Венчурные инвестиции
Доверительное управление
Драгоценные камни
Драгоценные металлы
Здоровье
Индивидуальный инвестиционный счет (ИИС)
Искусство, антиквариат
Металлы
Накопительные программы
Наличные деньги
Недвижимость
Нефть, газ, сырье
Облигации
Образование
ПАММ счета
ПИФы
Сельхоз продукция
Ставки на спорт
Структурные ноты
Форекс
Фьючерсы на индексы
Хедж-фонды
Шоу бизнес
Финансовый советник
Финансовый советник

Объединяя в себе сложные алгоритмы оценки рисков и доходности, советник предлагает оптимальные варианты инвестиционных инструментов и объектов, которые подходят именно вам.


Рейтинг инвестиций
Форекс 3.1%
Нефть, газ, сырье 0.2%
Акции 0.9%
Недвижимость -1.8%
ПИФы -1.5%
Облигации 1.4%
Накопительные программы 0.3%
Индивидуальный инвестиционный счет (ИИС) -1.8%
Биткоин 0.2%
Наличные деньги -1.5%
Банковские депозиты 1.2%
ПАММ счета 4.7%
ICO 1.3%
Доверительное управление 3.8%
Деривативы -0.3%


Поделиться материалом: