Рейтинг инвестиционных инструментов – Все инвестиции в одном рейтинге   
Пятница, 9 декабря, 2016
Медиа партнеры и спонсоры
ЦБ   63.3901    68.2458    + 65.5752
Что будет с долларом, рублем и евро?
        

Сверхдоходы рубля

7 ноября, 2016

Сверхдоходы рубля

На первый взгляд, у трейдеров есть все основания продавать рублевые активы с учетом их рекордного подъема.

Федеральная резервная система (ФРС) готовится к повышению процентных ставок, цена на нефть — хлеба насущного и источника благосостояния России — вновь упала ниже 50 долларов за баррель, к тому же, до выборов в США остается всего несколько дней. Даже история — против российской валюты, которая слабеет с ноября до конца декабря на протяжении четырех из последних пяти лет.

Но все это не лишает активности и стимула таких инвесторов, как Ashmore Plc и Landesbank Berlin, которые рекомендуют не отказываться от рублевых активов, учитывая их относительно высокую доходность. После того, как в сентябре глава Центробанка России Эльвира Набиуллина пообещала сохранить процентную ставку на уровне 10%, активизировались спекуляции рублевыми активами (так называемые операции кэрри-трейд). И, судя по прогнозам, эти сделки, где игроки берут кредиты по низкой процентной ставке для покупки более прибыльных активов, обеспечат рублю до конца 2017 года почти самую высокую в мире доходность.

«Что продавцы намерены покупать в этих условиях после продажи рублевые активов?» — рассуждает финансист Лутц Роймайер (Lutz Roehmeyer) из Landesbank Berlin Investment, который из немецкой столицы участвует в управлении активами на 12 миллиардов долларов. Продавать их неразумно, поскольку рублевые облигации продолжают приносить хороший доход, сказал он, добавив, что инвесторы должны принять на вооружение стратегию «покупки на волне перемен».

За последние три месяца инвесторы, которые заняли доллары под близкий к нулю процент и вложили деньги в рублевые активы, заработали около 7%, что является самым высоким показателем среди 31 основной мировой валюты. По оценкам аналитиков, опрошенных Bloomberg, вложения в рублевые активы могут к концу 2017 года увеличить доходность более чем в два раза, то есть до 15%, и лучшие показатели ожидаются лишь у аргентинского песо.

По мнению аналитиков крупнейшего валютного трейдера Citigroup Inc., Россия превращает рубль в «супердоходную» валюту, а Goldman Sachs Group Inc. назвал рубль одной из «наиболее привлекательных для себя валют, способных обеспечить высокую доходность».

Ниже нуля


Центральные банки в развивающихся странах по-прежнему проводят политику снижения ставок ради стимулирования своих слабых экономик, количество активов с доходностью ниже нуля растет, что побуждает инвесторов скупать более доходные активы, где только можно.

Рубль после падения в январе до рекордно низкого уровня 85.999 за доллар вырос, и в четверг на ММВБ оставался на уровне около 63.7, что означает рост в этом году на 16%. Можно рассчитывать, что в годовом исчислении он вырастет впервые с 2012 года. По мнению 12 из 20 аналитиков, опрошенных Bloomberg, коррекции российской валюты до конца года не ожидается.

Рынок «изголодался» по доходным активам и высоким ставкам, считает Том Левинсон (Tom Levinson), старший стратег по рынкам валют и процентных ставок из московского Sberbank CIB, инвестиционно-банковского подразделения крупнейшей в России кредитной организации, занимающий по последним рейтингам Bloomberg второе место по точности прогнозов рубля. По его прогнозам, к концу года курс рубля может укрепиться и достигнуть отметки 61 рубль за доллар. «Пока глобальная волатильность остается умеренной, популярность таких операций может сохраниться».

Учитывая, что общая уверенность в укреплении рубля выросла как никогда, повышается вероятность резкого сокращения спекулятивных операций, что может привести к падению курса рубля. 

Инвесторы купили слишком много?


После того, как в сентябре Эльвира Набиуллина сделала беспрецедентный шаг, пообещав не менять ключевую ставку до начала 2017 года, а страны ОПЕК договорились ограничить нефтедобычу и поддерживать цены на нефть, хедж-фонды практически утроили число открытых ими рублевых фьючерсных контрактов до рекордных 32,3 тысячи.

Правда, влияние сделки оказалось недолговечным, и цена на нефть марки Brent на протяжении последних двух недель падает, что снижает значимость основного источника доходов России от экспорта. Признаки того, что республиканец Дональд Трамп в гонке за президентское кресло сокращает отрыв от Хиллари Клинтон, по мнению большинства наблюдателей неблагоприятно скажутся на активах развивающихся рынков, а судя по фьючерсам, существует 78-процентная вероятность того, что ФРС США в этом году повысит ставку и тем самым укрепит доллар.

Эти риски, однако, носят «временный» характер, и инвесторам все же следует задуматься о «покупке рублевых активов в конце года», говорит главный аналитик лондонской компании Ashmore Ян Ден (Jan Dehn), который курирует активы развивающихся рынков стоимостью 54 миллиардов долларов. «Я не ожидаю каких-то резких изменений динамики в этом году, если не будет каких-то серьезных сюрпризов, но думаю, что в следующем году на фоне ослабления доллара рубль будет укрепляться».

04.11.2016

Андрей Бирюков, Мария Колесникова


Ссылка на источник   Наличные деньги

7 декабря, 2016

Будущее евро вызывает вопросы

Курс евро резко пошел вниз и упал до минимума последних полутора лет....

1 декабря, 2016

Переговоры в Вене укрепили российский рубль

Российская валюта укрепилась к европейской и американской на фоне достижения странами ОПЕК соглашения по снижению добычи нефти. По состоянию на 0:28 мск курс евро снижается к рублю на 2,01%, до отметки 67,931 рублей. Курс доллара к рублю в 23:50 закрыл торги на уровне 64,1420 рублей, снизился на 1,47%...

28 ноября, 2016

Экстремальный финансовый эксперимент в Индии

За последние 12 дней Индия превратилась в самую большую в мире лабораторию под открытым небом для экстремального финансового эксперимента, после того как правительство Моди на ровном месте, и, видимо не предупредив даже банки, решило...

28 ноября, 2016

Почему сравнялись зарплаты в России и Китае

Благосостояние населения России неуклонно снижается второй год кряду. В результате стоимость труда китайца и россиянина стала почти одинаковой. Эксперты полагают, что экономика не сможет воспользоваться...

25 ноября, 2016

Рубль сегодня должен быть стабилен

На валютном рынке индекс доллара добрался до цели в районе 102п...

22 ноября, 2016

Интерес к рублю скатился на дно

Жители России увеличили объемы покупки долларов и евро и не хотят их продавать, следует из данных ЦБ...

17 ноября, 2016

Триллионы долларов и инфляция

Одна из величайших тайн последних восьми лет: почему мы не видим более заметной инфляции потребительских цен, несмотря на то, что Федеральная резервная система напечатала более чем $3 трлн новых денег. Многие экономисты предполагают, что такое печатание денег должно оказаться инфляционным...

16 ноября, 2016

Станет ли победа Трампа долгосрочным негативом для рубля?

После победы Дональда Трампа на выборах президента США рубль существенно терял и снижался до 66,2 за доллар. При этом представители финансового блока правительства заверяли, что серьезного влияния на рубль от избрания Трампа президентом США ждать не стоит...

14 ноября, 2016

Россия может стать неожиданным убежищем в эпоху Трампа

Победа Дональда Трампа на президентских выборах может уменьшить энтузиазм в отношении формирующихся рынков, которые оказались в значительном выигрыше в 2016 году. Но Россия, кажется, станет исключением - отчасти из-за ее уже изолированного положения, пишет The Wall Street Journal.

Наличные деньги

С целью диверсификации своего инвестиционного портфеля, я рекомендую вкладывать часть средств в наличные деньги, особенно в условиях экономического кризиса. Эксперты не без оснований прогнозируют стабильный рост таких валют как доллар, китайский юань, поэтому вложения в них должны принести прибыль. Швейцарский франк мне кажется надежной валютой. Возможно, здесь не будет динамики, но зато уверенная стабильность.

Наличные деньги

Сегодня точно накапливание денег в наличной форме - не путь к богатству… возможно, есть смысл инвестировать в некоторые валюты. Китайский юань, например, демонстрирует стабильное укрепление по отношению к доллару и другим валютам, хотя есть риск девальвации. Скажем так, в качестве долгосрочной инвестиции и в контексте неопределенности на мировом финансовом рынке - может оказаться перспективно.

Наличные деньги

Вопрос простой. Все состояние переводить в наличные – не эффективное инвестиционное решение, а иметь резерв в какой-либо перспективной валюте – очень разумно. Дело за малым – не ошибиться в выборе валюты. Скорее всего доллар так и останется самым стабильным и ликвидным в ближайшее время, и киайский юань – для долгосрочной перспективы.

Наличные деньги

Хранение наличных денег считается крайне нерентабельным инструментом как для сохранения, так и для получения процента прибыли. Фактор инфляции обесценивает накопления, а упущенные возможности инвестирования также считаются потерей от неэффективного управления капиталом. Поэтому, любая форма хранения наличных денег в долгосрочной перспективе должна рассматриваться как неэффективное вложение с негативным процентом прибыли. Таким образом, ваши наличные в рублях остаются крайне нежелательным активом.

Наличные деньги

На сегодняшний день нет определенности, в каких валютах хранить свои сбережения. Если речь идет о суммах до 100 000 рублей, то в покупке иностранной валюты нет никакого смысла. Рубль имеет краткосрочную тенденцию к укреплению и такие вложения не будут оправданными с точки зрения эффективности. Но если сумма вашего баланса достигает 10 000 000 рублей, то первым претендентом для вложений становится американский доллар. Не следует ограничиваться только долларами. Ваша валютная корзина должна быть сбалансированной, и диверсифицировать ее можно сингапурским долларом и швейцарским франком. Для рассмотрения можно также взять норвежскую крону. Поэтому, для окончательного принятия решения необходимо отталкиваться от ваших операционных расходов, горизонта инвестирования и имеющейся суммы.

Наличные деньги

Агентство национальных финансовых исследований (НАФИ) представило результаты опроса, в котором говорится, что более 40% россиян регулярно одалживают деньги у своих знакомых и родственников. Несмотря на присутствие услуг микрофинансирования, многие не готовы брать деньги под высокий процент. С точки зрения инвестиционных соображений, любая форма передачи денег несет высокую степень риска потери. Поэтому следует тщательно взвешивать свое решение о выдаче займа, даже под проценты. Особенно, если вы одалживаете наличные деньги без расписки.



Билл Гейтс выбрал лучшие книги 2016 годаБилл Гейтс выбрал лучшие книги 2016 года

Обзор инвестиционных идей ноября 2016 г.Обзор инвестиционных идей ноября 2016 г.

Обзор ноября 2016: политика и финансыОбзор ноября 2016: политика и финансы

ТОП-10 инвестиционных инструментов ноября 2016 г.ТОП-10 инвестиционных инструментов ноября 2016 г.

ЦБ определился с категоризацией инвесторов

Встреча ОПЕК в Вене: 4 вероятных результата и реакции рынкаВстреча ОПЕК в Вене: 4 вероятных результата и реакции рынка

Трейдеры выигрывают от эффекта ТрампаТрейдеры выигрывают от эффекта Трампа

Акции
Банковские депозиты
Биткоин
Венчурные инвестиции
Доверительное управление
Драгоценные камни
Драгоценные металлы
Металлы
Накопительные программы
Наличные деньги
Недвижимость
Нефть, газ, сырье
Облигации
ПИФы
Сельхоз продукция
Форекс
Фьючерсы на индексы
Хедж-фонды
Финансовый советник

Финансовый советник

Объединяя в себе сложные алгоритмы оценки рисков и доходности, советник предлагает оптимальные варианты инвестиционных инструментов и объектов, которые подходят именно вам.

Рейтинг инвестиций
Наличные деньги -1.5%
Банковские депозиты 1.2%
Драгоценные металлы 2.3%
Недвижимость -1.8%
Акции 0.9%
Форекс 3.1%
Бинарные опционы -0.5%
Биткоин 0.2%
ПИФы -1.5%
Венчурные инвестиции -1.1%
Индивидуальный инвестиционный счет (ИИС) -1.8%
Структурные ноты 0.8%
Облигации 1.4%
Доверительное управление 3.8%
Автомобили, яхты, самолеты -0.9%

Поделиться материалом: